Иран го затвори Ормускиот теснец во крајот на февруари, што предизвика значителни последици во глобалната економија. Оваа акција го прекина протокот на една петина од светската нафта и гас, што доведе до нагло зголемување на цените на суровата нафта и турбуленции на енергетските пазари. Но, неочекувано, кризата брзо се пренесе на азиската индустрија за полупроводници.

Јужна Кореја, каде се наоѓаат компаниите Samsung и SK Hynix кои контролираат околу 70% од глобалниот пазар на DRAM и 80% од производството на меморија со висока пропусност, е најпогодена од оваа ситуација. Земјата увезува околу 45% од својот нафтоводен дериват нафта, од кои 77% доаѓаат од Блискиот Исток. Овој синџир на снабдување сега е практично прекинат.

Во понеделник, Министерството за трговија, индустрија и ресурси на Јужна Кореја потврди увоз на 27,000 тони руска нафтоводна дериват нафта, прв таков купување од почетокот на војната меѓу САД и Израел со Иран. Купувачот беше LG Chem, најголемата хемиска компанија во земјата, која го насочи товарот кон индустрискиот комплекс Даесан во провинцијата Јужен Чунгчеонг. Трансакцијата беше овозможена со привремено ослободување од санкции од САД, кое дозволува руски товари веќе во транзит да завршат продажба и истоварување помеѓу 12 март и 11 април.

„Ова не е стратешки пресврт, туку акт на тријажа.“ — Изјава од LG Chem

Кризата го натера Сеул да преземе најагресивна интервенција на снабдувачката страна во последниве години. Од петок, Јужна Кореја воведе забрана за извоз на нафтоводна дериват нафта, барајќи од рафинериите да го пренасочат околу 11% од домашното производство кое претходно се извезуваше. Владата исто така доби овластувања да нареди производство и распределба на нафтоводна дериват нафта под итни одредби.

Врската со полупроводниците

Улогата на нафтоводната дериват нафта во производството на чипови е помалку очигледна отколку нејзината улога во пластиката, но не помалку значајна. Нејзините деривати, олефини и аромати, се обработуваат во високо чисти хемикалии, растворувачи и пластики потребни за производство на чипови, вклучувајќи фотоотпорни облоги и средства за чистење на вафери. Етиленот, произведен од нафтоводна дериват нафта, понекогаш се нарекува „ориз на индустријата“ во Јужна Кореја поради неговата распространетост во производството.

Но, нафтоводната дериват нафта е само еден дел од пошироката мрежа на нарушувања. Министерството за индустрија на Јужна Кореја идентификуваше 14 артикли во синџирите на снабдување со полупроводници кои се изложени на сериозен ризик од конфликтот на Блискиот Исток. Меѓу најкритичните е хелиумот, кој се користи за ладење на силиконските вафери за време на производството и се смета за незаменлив. Катар, кој произведува повеќе од една третина од глобалното производство на хелиум, го прекина производството на 2 март поради ирански дронски напади.

Поголема слика

Вулнерабилноста не е уникатна за Јужна Кореја, иако нејзината изложеност е најостра. Јапонија увезува околу 42% од својата нафтоводна дериват нафта од Блискиот Исток, а неколку јапонски петрохемиски компании објавија намалување на производството. Тајван, кој произведува околу 90% од најнапредните полупроводници во светот преку TSMC, увезува околу 97% од своите енергетски потреби, со приближно една третина од течниот природен гас поврзан со добавувачи од Блискиот Исток.

Главните производители на чипови засега одржуваат став на претпазливост. SK Hynix изјави дека го диверзифицирал снабдувањето со хелиум и има доволно залихи. TSMC призна дека ја следи ситуацијата, но не очекува значително влијание од прекинот на производството во Катар. GlobalFoundries изјави дека имаат планови за ублажување на кризата.

Кризата со нафтоводната дериват нафта доаѓа во момент кога индустријата за полупроводници најмалку може да си дозволи прекини во снабдувањето. Samsung и SK Hynix постигнаа рекордни резултати во 2025 година, поттикнати од невидена побарувачка за мемориски чипови за вештачка интелигенција, и двете компании планираа агресивни проширувања на производството за 2026 година. Иронијата е што истата геополитичка нестабилност која ги загрозува синџирите на снабдување со чипови истовремено ја забрзува побарувачката.

До 25 март, цените на нафтоводната дериват нафта на спот пазарот во Сингапур надминаа $1,000 по метрички тон, што претставува зголемување од околу 60% во однос на претходниот месец. Североисточните азиски референтни цени беа оценети уште повисоко, меѓу $1,010 и $1,050 по тон. Аналитичарите од консултантската фирма Kornbluth Helium Consulting проценуваат дека ќе бидат потребни најмалку два до три месеци за повторно започнување на производството на хелиум, со четири до шест месеци пред синџирот на снабдување да се врати во нормала.

Крајниот рок на 11 април за ослободувањето од санкции на САД се приближува. По тој датум, правниот пат за увоз на руска нафтоводна дериват нафта ќе биде затворен освен ако Вашингтон не ја продолжи изземањето, а 27,000 тони кои ги обезбеди LG Chem нема да траат долго. Индустријата за чипови во Јужна Кореја, која оствари рекордна година во 2025 година благодарение на бумот на вештачка интелигенција, сега се соочува со прашање кое никогаш не очекуваше да го постави: не дали може да произведе доволно чипови, туку дали може да ги обезбеди суровините и енергијата за да ги одржи светлата вклучени.